Hoe kies ik tussen een robo-advisor en een broker met spaarplannen?
Beslis eerst of je wilt dat iemand anders de portefeuille kiest en herbalanceert. quirion, Indexa Capital en Ginmon doen dat voor je op basis van een risicoprofiel, terwijl Scalable Capital en InvestEngine je ook laten kiezen welke ETF's je koopt en zelf een spaarplan laten lopen.
De beheerde route kost per jaar meer, want quirion noemt 0.48% en InvestEngine Managed Portfolios 0.25%, maar je hoeft de verdeling nooit aan te raken. De zelfbeheerde route is goedkoop, want DIY-beleggen bij InvestEngine is gratis en Scalable Capital voert spaarplannen uit voor EUR 0, maar de keuze van ETF's en de discipline om door te blijven inleggen blijven bij jou.
Een korte test helpt. Als je zelf niet één keer per jaar een portefeuille zou herbalanceren, betaal dan voor een beheerde dienst. Weet je al welke ETF's je wilt, dan bespaar je met een brokermodel de vergoeding in procenten.
Wat kost een Europese robo-advisor werkelijk per jaar?
De vergoeding is zelden één getal, dus vergelijk het totaalbedrag. Indexa Capital noemt gemiddelde totale kosten van 0.527% per jaar, bestaande uit ongeveer 0.338% beheer, 0.093% bewaring en 0.096% fondskosten. Moneyfarm noemt 0.45% beheer plus 0.25% platform plus maximaal 0.21% instrumentkosten, wat het maximum is van het voorbeeld van 0.91%.
Wealthify rekent 0.6% per jaar met fondskosten van ongeveer 0.14% bij Original en 0.46% bij Ethical, en zakt naar 0.3% op pensioensaldi boven GBP 100,000. Moneybox rekent 0.15% op de eigen fondsen en 0.45% op andere fondsen en Amerikaanse aandelen, plus GBP 1 per maand na de drie gratis maanden.
Twee aanbieders zitten aan de randen. OSKAR rekent 1.0% onder EUR 10,000 en 0.8% daarboven, plus ongeveer 0.14% aan ETF-kosten. LIQID geeft bandbreedtes per product, tot 2.49% voor NXT en PRO. Bij een saldo van EUR 5,000 weegt een vast maandbedrag zwaarder dan een verschil van enkele basispunten, dus reken het uit met je eigen saldo.
Is een Britse robo-advisor acceptabel als ik AVG-bescherming wil?
Voor de meeste mensen wel, met een kanttekening over de rechtsgrond. InvestEngine, Moneyfarm, Moneybox en Wealthify zijn Britse bedrijven die door de FCA worden gereguleerd. Het VK valt niet onder de EER, maar de Europese Commissie heeft een adequaatheidsbesluit voor het land genomen, dus persoonsgegevens kunnen zonder extra waarborgen van en naar deze bedrijven stromen.
Dat is een andere positie dan bij de Duitse en Spaanse aanbieders. quirion, Ginmon, LIQID, OSKAR en Scalable Capital komen uit Duitsland en Indexa Capital uit Spanje, dus EU-recht is direct op hen van toepassing. Als je compliance-regel zegt dat het alleen EU of EER mag zijn, neem dan die zes en sla de vier uit het VK over.
Hosting is het open punt bij bijna allemaal. Alleen LIQID vermeldt EU-datacenters in zijn privacybeleid. Voor de rest vermelden de pagina's die we lazen niet waar de servers staan, dus vraag het na voordat je je aanmeldt als de locatie voor jou belangrijk is.
Hoe stap ik van Betterment over naar een Europese aanbieder?
Begin bij het contract. Betterment Holdings Inc. is gevestigd in New York en het advies komt van Betterment LLC, een bij de SEC geregistreerde adviseur. Overstappen betekent dus een rekening openen in een nieuwe jurisdictie en in de meeste gevallen verkopen en opnieuw kopen in plaats van in natura overdragen. Controleer eerst het belastingeffect van die verkoop.
Kijk daarna naar het product. Betterment noemt $5 per maand of 0.25% per jaar, en InvestEngine met 0.25% per jaar komt daarom het dichtst in de buurt qua vergoeding. Voor het Premium-niveau van 0.65% met een minimum van $100,000 is LIQID het dichtstbijzijnde equivalent, omdat nieuwe klanten EUR 100,000 nodig hebben voor SAVE en CORE.
Inwoners van Duitsland of Spanje zullen merken dat fiscale constructies niet meeverhuizen. Een inwoner van het VK kan bij Moneyfarm, Moneybox of Wealthify ISA's en SIPP's gebruiken, terwijl een inwoner van Spanje de geïndexeerde pensioenplannen van Indexa Capital vanaf EUR 50 kan gebruiken.
Wanneer moet ik niet overstappen naar een Europese robo-advisor?
Blijf waar je bent als je in de Verenigde Staten woont en Amerikaanse belastingconstructies nodig hebt, want geen van deze tien aanbiederpagina's beschrijft een rekeningtype voor Amerikaanse belastingbetalers. Overstappen zou een valutaomrekening en een vraag over belastingrapportage toevoegen zonder je kosten te verlagen.
Wees ook voorzichtig met kleine saldi bij de hogere vergoedingsniveaus. OSKAR met 1.0% onder EUR 10,000 kost vier keer zoveel als InvestEngine voor Managed Portfolios, en Wealthify met 0.6% plus fondskosten is duurder dan Moneybox op de eigen fondsen. Een goedkoper platform met dezelfde ETF's bestaat vaak.
Stap tot slot niet over alleen vanwege het label. Verschillende aanbieders hebben geen gratis abonnement en geen proefperiode, en de kostenpagina's van Ginmon en Moneybox laten sommige kosten onbecijferd. Lees eerst de volledige kostentabel en vergelijk die met wat je nu betaalt.
Welke robo-advisor past bij heel grote of heel kleine saldi?
Kleine saldi gaan naar spaarplannen. OSKAR en quirion beginnen bij EUR 25 per maand, Scalable Capital begint bij EUR 1, en Moneybox rekent GBP 1 per maand, een abonnement dat vervalt bij minder dan GBP 5 belegd of meer dan GBP 5,000. Indexa Capital vraagt EUR 1,000 voor fondsportefeuilles, maar slechts EUR 50 voor pensioenplannen.
Grote saldi gaan naar bedrijven met persoonlijk contact. LIQID vereist EUR 100,000 voor SAVE en CORE, Ginmon biedt een persoonlijke adviseur vanaf EUR 50,000, en Moneyfarm biedt ondersteuning door een Qualified Wealth Manager bij beheerde rekeningen.
Tussen die twee uitersten gaat de beslissing vooral over de fiscale constructie en het land. Kies de aanbieder waarvan de fiscale constructie past bij het land waar je belasting betaalt, en vergelijk daarna de kosten binnen die korte lijst.
